다음은 인공지능(AI) 번역을 통해 생산한 콘텐츠로, 원문은 12월23일자 블룸버그 보도입니다.

[서울=뉴스핌] 황숙혜 기자 = 골드만 삭스(GS)는 앞으로 10년 동안 일본의 호황을 누리는 기업 인수합병(M&A) 시장에서, 특히 중견기업을 중심으로 약 8천억 엔(51억 달러) 규모까지 인수·투자를 확대할 계획이다.

​일본 법인에서 성장주·프라이빗에쿼티 투자를 담당하는 유 이토키(Yu Itoki) 전무이사는 경영진 인수(MBO), 자회사 매각, 사업 승계 계획 등의 영역에서 기업 고객을 발굴하고 있다고 말했다.

그는 일본 자산에 대한 글로벌 기관투자가들의 수요가 강한 반면, 점점 더 많은 일본 기업들이 MBO나 비핵심 자산 매각 같은 프로젝트를 추진하려는 의지를 보이고 있다고 설명했다.​

이토키는 인터뷰에서 "지금은 과거보다 두 배에서 세 배 속도로 투자할 수 있는 환경"이라며 "일본을 노리는 투자자들과 자금을 필요로 하는 기업 사이에서 수요와 공급이 맞아 떨어지고 있다"고 말했다.​

2025년 일본 기업이 관련된 딜 규모는 약 3,500억 달러로 사상 최고치를 기록했다. 주주환원 강화를 목표로 한 기업지배구조 개혁이 거래 증가를 이끌었다.

수십억 달러 규모의 메가딜들도 등장했지만, 이토키에 따르면 이들 대형 거래는 경쟁이 치열해 매력이 떨어지기 때문에 골드만의 주요 타깃은 아니다.​

대신 그는, 해외 진출이나 인수·합병을 추진하는 데 필요한 자본과 인력을 충분히 확보하지 못한, 기업가치 약 300억 엔에서 3,000억 엔 사이의 중견기업들을 주된 대상으로 삼고 있다고 밝혔다.​

이토키는 "많은 경우 이들 기업은 일본 내에서 높은 시장 점유율을 갖는 등 사업의 질은 우수하지만, 추가 성장을 위해 필요한 자원이 부족하다"고 말했다.​

골드만은 이미 이런 유형의 투자를 시작했다. 2022년에는 에네오스 홀딩스(Eneos Holdings Inc.)와 공동으로 약 2,000억 엔을 투자해 도로 건설 회사 닛포(Nippo Corp.)를 인수했다. 2024년에는 창업주 일가 등과 손잡고, 니혼 하우징(Nihon Housing Co.)의 약 940억 엔 규모 MBO를 진행했다.​

미국 투자은행인 골드만은 특히 네 개 섹터에 초점을 맞추고 있으며, 그 중에는 이미 투자한 택시 호출 앱 운영사 고(Go Inc.)와 스마트 도어락 업체 비트키(Bitkey Inc.) 같은 테크 기업들도 포함된다고 밝혔다.​

shhwang@newspim.com