[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = BNK투자증권에서 02일 JB금융지주(175330)에 대해 '2025년 최대실적 지속과 총주주환원율 업종 내 최고인 45% 예상'라며 투자의견 '매수'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 25,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 37.2%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ JB금융지주 리포트 주요내용
BNK투자증권에서 JB금융지주(175330)에 대해 '총주주환원율 2023년 33.5% 실현 이후 2024년 32.4%로 소폭 하락하였으나, 2025년 전년도 미지급분 추가 지급 결정에 따라 45%(주당배당금 1,036 원 대비 배당성향 28%와 자사주 매입 및 소각 500억원 확정 외 추가 700억원 대비 17.1%)로 상향 전망되면서 은행주 내 가장 높은 주주환원 예상. 업계 최고수준의 주주환원 외에도 배당수익률도 5.7%로 높을 전망. 은행주내 가장 높은 ROE 대비 PBR 0.6배 및 PER 4.9배의 저평가매력도 유효하여 투자의견 BUY 및 목표주가 25,000원 유지함'라고 분석했다.

또한 BNK투자증권에서 '1Q25 지배주주순이익 -9.4%yoy(+37.2%qoq)인 1,569억원 예상. 이자이익 소폭 증가와 부동산PF 수수료 감소에도 자회사 캐피탈 이익 개선으로 상쇄하 면서 비이자이익(+27.5%yoy)도 증가를 예상. 다만 고마진 전략상품 확대에도 경상적 대손비용(약 1,000억원 내외) 증가는 크지 않은 상황이나 보증서외 PF대출 추가 92억원 및 전북은행 LGD값 변경에 따른 추가 85억원 적립에 따라 대손충당금전입(+13.3%yoy) 소폭 증가 예상. 더불어 명퇴비용(146 억원 → 173억원)도 확대되면서 판관비(+4.5%yoy)도 증가함에 기인'라고 밝혔다.


◆ JB금융지주 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 25,000원 -> 25,000원(0.0%)
- BNK투자증권, 최근 1년 목표가 상승
BNK투자증권 김인 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 25,000원은 2025년 01월 15일 발행된 BNK투자증권의 직전 목표가인 25,000원과 동일하다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 BNK투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 24년 04월 03일 15,500원을 제시한 이후 상승하여 이번에 새로운 목표가인 25,000원을 제시하였다.


◆ JB금융지주 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 21,821원, BNK투자증권 가장 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 BNK투자증권에서 제시한 목표가 25,000원은 25년 02월 18일 발표한 키움증권의 25,000원과 함께 최근 6개월 전체 증권사 리포트 중에서 가장 높은 목표가이다. 이는 전체 목표가 평균인 21,821원 대비 14.6% 높은 수준으로 JB금융지주의 주가에 대해 긍정적으로 평가하고 있음을 알 수 있다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 21,821원은 직전 6개월 평균 목표가였던 17,057원 대비 27.9% 상승하였다. 이를 통해 JB금융지주의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.

이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.